8거래일 만에 외국인이 돌아온 코스피와 1,340원 아래로 내려온 달러-원, 예상을 웃돈 미국 10월 CPI와 월러의 50bp 발언에 5%를 넘은 미 국채 10년물
이번 주 자본시장 정리
중간선거 뒤 내리 밀리던 코스피가 10일 하루에 4% 넘게 되올랐다. 외국인이 여덟 거래일 만에 주식을 샀고 달러-원은 1,340원 아래에서 서울장을 마쳤다. 그날 밤 미국에서는 10월 소비자물가가 예상보다 높게 나왔다. 연준 이사가 12월 50bp 인상을 입에 올리자 국채 10년물은 장중 5%를 넘었다. 서울의 반등은 미국 물가 지표가 나오기 전에 끝난 장이었다.
코스피 5,239선 반등과 8거래일 만의 외국인 순매수
코스피는 10일 전 거래일보다 220.28포인트(4.39%) 오른 5,239.13에 마감했고 코스닥도 4.48% 오른 667.61로 끝났으며, 개장 직후에는 두 시장 모두에서 매수 사이드카가 발동됐다. 7거래일 연속 순매도하던 외국인이 3천900억원 순매수로 돌아섰고 기관도 4천700억원을 샀다. 반면 개인은 1조3천억원가량을 순매도했다. 또 삼성전자는 4.74% 오른 19만8천900원, SK하이닉스는 6.69% 오른 121만2천원에 거래를 마쳤고, 유가증권시장 933개 종목 가운데 약 76%가 올랐다. 업종별로는 기계·장비가 7.65%, 건설이 7.15% 상승했다. 배경에는 미국 반도체주가 있다. 지난 회차에서 에버코어ISI 시나리오로 다룬 블루웨이브, 곧 민주당의 상·하원 장악이 현실이 되자 AI 규제 강화 전망에 국내외 반도체주가 급락했다. 이어 낙폭이 지나치다는 인식에 저가 매수가 들어왔고, 9일 필라델피아 반도체지수는 6.85% 급등했다.
달러-원 1,337.50원, 네고 물량이 끌어내린 환율
달러-원은 10일 서울장에서 전 거래일보다 9.60원 내린 1,337.50원에 마감했고, 오후 들어 수출업체 네고 물량이 쏟아지며 장중 1,335.10원까지 밀려 2일 이후 가장 낮았다. 한편 외국인은 유가증권시장에서 3천912억원을 순매수했지만 통화선물시장에서는 달러선물을 7천218계약 순매수했다. 한 외국계은행 딜러는 외국인의 대규모 주식 매도에 따른 달러 매수가 나오지 않으면 환율이 쉽게 밀리는 장세라고 전했다. 다만 이 종가는 미국 물가 지표가 나오기 전에 찍힌 값이다.
금통위 의사록과 10월 취업자 13만9천명
한국은행이 10일 공개한 10월 금통위 의사록에서 대다수 위원은 앞선 두 차례 인상의 효과를 점검한 뒤 추가 인상 시기를 정해야 한다고 밝혔다. 한 위원은 명목성장률 확대가 수요 압력을 높여 근원물가 오름세가 길어질 수 있다고 했고, 다른 위원은 경기 호황에서 소외된 부문과의 균형을 주문했다. 씨티은행은 반도체 호황이 꺾이면 한은의 인상 행진이 예상보다 일찍 끝날 수 있다며 11월 한 차례 추가 인상 뒤 사이클 종료를 내다봤다.
고용은 완만하다. 10월 취업자는 13만9천명 늘어 넉 달째 10만명대 증가에 머물렀고, 청년층 취업자는 19만6천명 줄어 48개월째 감소했다.
미국 10월 CPI 0.4%, 근원도 예상 상회
미 노동부가 10일 발표한 10월 CPI는 전월 대비 0.4% 상승해 예상치 0.3%를 웃돌았고, 근원 CPI도 0.3% 올라 예상치 0.2%를 넘었다. 다만 9월의 0.6%보다는 상승폭이 줄었다. 또 주거비가 0.3% 올라 전체 월간 상승분의 30% 이상을 차지했고 식품은 0.5%, 에너지는 0.7% 상승했다. 그리고 지난해 10월 연방정부 셧다운으로 자료가 수집되지 않아 전년 동월 대비 수치는 나오지 않았다.
월러의 50bp 발언과 미 국채 10년물 5% 돌파
크리스토퍼 월러 연준 이사는 10일 12월 FOMC에서 50bp 인상도 고려해야 한다고 말했다. 이어 CME 페드워치에서 12월 동결 확률은 0%로 사라졌다.
미 국채 10년물 금리는 10일 오후 3시 기준 12.10bp 오른 4.9830%를 나타냈고 장중에는 이달 들어 처음으로 5%를 넘었으며, 2년물은 18.00bp 뛴 4.7270%로 지난해 4월 관세 발작 이후 하루 상승폭이 가장 컸다. 이어 오후에 실시된 420억달러 규모 10년물 입찰은 발행 수익률이 발행 전 거래 수익률을 1.0bp 웃돌았고, 간접 낙찰률은 61.2%로 전달보다 19.1%포인트 떨어졌다. 로리 로건 댈러스 연은 총재도 최소 두 차례의 25bp 인상이 필요하다고 했다. 한편 제프리 슈미드 캔자스시티 연은 총재는 현재 금리가 상당히 완화적이라고 진단했다.
지표 스냅샷
| 지표 | 수치 | 기준일 |
|---|---|---|
| 한국은행 기준금리 | 3% | 11월 8일 |
| 미 연방기금금리(실효) | 3.88% | 10월 |
| 미 국채 10년 수익률 | 4.88% | 11월 9일 |
한 줄 정리
서울은 반등했고 뉴욕은 금리가 뛰었다. 본인은 12일 미 국채 30년물 입찰과 12월 FOMC 전까지 2년물 금리가 4.7%대에서 내려오는지가 외국인의 코스피 복귀가 이어질지를 가를 변수라고 본다.
※ 본 글은 공개 데이터 기반의 시장 흐름 정리이며 투자 권유가 아니다.
조회수: 4